Lupa

Izpis gradiva

A- | A+ | Natisni
Naslov:Vpliv likvidnostnega tveganja na izračun tvegane vrednosti
Avtorji:Bricelj, Bor (Avtor)
Jagrič, Timotej (Avtor)
Strašek, Sebastjan (Avtor)
Datoteke:URL http://www.fm.upr.si/zalozba/ISSN/1854-4231/8_183-197.pdf
 
Jezik:Slovenski jezik
Vrsta gradiva:Delo ni kategorizirano
Tipologija:1.01 - Izvirni znanstveni članek
Organizacija:UPR - Univerza na Primorskem
Opis:V članku uvajamo likvidnost v standardno analizo tvegane vrednosti. Osnovne VaR modele nadgradimo z informacijami o cenovnem razponu med ponujeno in povpraševano ceno naložbe. Nadgrajene modele testiramo na podlagi domačega in tujih naborov delnic. Ugotavljamo, da likvidnostni VaR modeli ob upoštevanju predpostavk raziskave primerno ocenjujejo tržna tveganja. Le-ti metodološko na eni strani predstavljajo napredek v okviru obravnave tržnih tveganj, vendar na drugi strani rezultati testiranj modelov kažejo pomanjkanje robustnosti. Glede primerjave rezultatov po naborih delnic pa ugotavljamo, da so rezultati za slovenski nabor kljub manjši globini trga primerljivi s tistimi iz tujine.
Ključne besede:tvegana vrednost, likvidnost, statistični test ustreznosti
Leto izida:2013
Založnik:Fakulteta za management
Št. strani:str. 183-197, 267
Številčenje:Leto 8, št. 3
ISSN:1854-4231
UDK:336.14
COBISS_ID:4868311 Povezava se odpre v novem oknu
Število ogledov:1112
Število prenosov:24
Metapodatki:XML RDF-CHPDL DC-XML DC-RDF
Področja:Gradivo ni uvrščeno v področja.
:
  
Skupna ocena:(0 glasov)
Vaša ocena:Ocenjevanje je dovoljeno samo prijavljenim uporabnikom.
Objavi na:Bookmark and Share

Postavite miškin kazalec na naslov za izpis povzetka. Klik na naslov izpiše podrobnosti ali sproži prenos.

Sekundarni jezik

Jezik:Angleški jezik
Opis:In this article we implement liquidity in the standard value-at-risk framework. We incorporate bid-ask spread into basic VaR models. We then test these models on three foreign markets and on a domestic one. We conclude that liquidity VaR models adequately measure market risk. On one hand, the liquidity VaR methodology represents advancement in market risk analysis, but on the other hand, those models are not yet robust enough to pass all back tests. Comparing the results between markets we conclude that the results for the domestic market are comparable to those of foreign ones despite their size difference.
Ključne besede:value-at-risk, liquidity, backtests

Komentarji

Dodaj komentar

izpis_zaKomentiranje

Komentarji (0)
0 - 0 / 0
 
Ni komentarjev!

Nazaj
Logotipi partnerjev Univerza v Mariboru Univerza v Ljubljani Univerza na Primorskem Univerza v Novi Gorici